은퇴 후 연금저축, IRP, 월 얼마씩 받아야 세금에 유리할까?

은퇴자에게 연금계좌는 단순히 돈을 모아두는 통장이 아닙니다. 같은 2억원을 가지고 있어도 어떻게 인출하느냐에 따라 내는 세금이 달라질 수 있기 때문입니다.

특히 연금저축이나 IRP를 가지고 있다면 자주 등장하는 숫자가 있습니다.

바로 연간 1,500만원입니다.

2026년 8월 24일 현재 세법을 기준으로 이 금액이 어떤 의미인지, 실제 은퇴자가 월 얼마씩 연금을 받으면 되는지 알아보겠습니다.

세액공제를 받은 납입금과 운용수익을 연금으로 수령할 경우

연금저축과 IRP에서 세액공제를 받은 납입금과 운용수익을 연금으로 수령할 경우, 해당 사적연금소득이 연간 1,500만원 이하라면 낮은 연금소득세율을 적용받을 수 있습니다.

70세 미만은 소득세 5%, 70~79세는 4%, 80세 이상은 3%이며 실제 원천징수 때는 지방소득세가 더해져 일반적으로 각각 5.5%, 4.4%, 3.3% 수준이 됩니다.

따라서 단순 계산하면 연 1,500만원은 월평균 125만원입니다.

다만 여기서 아주 중요한 점이 있습니다.

국민연금까지 포함해서 1,500만원이라는 뜻이 아닙니다.

국민연금 같은 공적연금과 별도로 연금저축·IRP에서 세액공제를 받은 돈과 그 운용수익 등을 연금으로 받는 사적연금에 적용되는 기준입니다. 또한 퇴직금을 IRP로 이전해 연금으로 받는 이연퇴직소득은 별도의 과세구조가 적용됩니다.

연금저축 2억원이 있다면 어떻게 받을까?

55세 은퇴자가 연금저축에 2억원을 가지고 있다고 가정해보겠습니다.

단순하게 매달 125만원을 받으면

125만원 × 12개월 = 연 1,500만원

입니다.

70세 미만이고 전액이 세액공제 받은 납입액과 운용수익이라고 단순 가정하면 소득세율은 5%이며 지방소득세를 포함하면 통상 약 5.5% 수준입니다.

단순 계산으로 연간 세금은 약 82만5천원이고 세후 수령액은 약 1,417만5천원입니다.

월평균으로는 약 118만원 정도입니다.

다만 실제 세금은 계좌 안에 세액공제를 받지 않은 원금 등이 얼마나 포함되어 있는지에 따라 달라질 수 있습니다.

1,500만원을 넘으면 어떻게 될까?

여기서 흔히 하는 오해가 있습니다.

“1,500만원을 1원이라도 넘으면 전액에 엄청난 세금이 붙는다.”

꼭 그런 것은 아닙니다.

2026년 현재 사적연금소득이 연 1,500만원을 초과하면 종합과세 대상이 될 수 있지만, 종합소득세 신고 때 15% 분리과세를 선택할 수도 있습니다. 지방소득세까지 고려하면 실질적인 부담은 별도로 계산해야 합니다.

따라서 다른 소득이 거의 없는 은퇴자는 무조건 1,500만원 이하로 맞추는 것이 최선이라고 단정해서는 안 됩니다.

다른 근로·사업·이자·배당소득 규모를 함께 보고 판단해야 합니다.

IRP의 퇴직금은 조금 다르다

IRP에 있는 돈이라고 모두 똑같이 과세되는 것도 아닙니다.

퇴직금을 IRP로 이전했다면 이를 연금으로 수령할 때 일반 연금저축의 3~5% 세율 구조와 다르게 계산됩니다.

2026년부터 이연퇴직소득을 연금으로 받으면 일반적인 연금외수령 세율과 비교해 실제 연금수령연차 10년 이하에는 70%, 10년 초과 20년 이하에는 60%, 20년 초과에는 50% 수준의 세율이 적용되는 구조입니다.

즉 퇴직금을 한꺼번에 찾는 것보다 장기간 연금 형태로 받도록 유도하는 세제 구조입니다.

마음대로 125만원씩 꺼내도 되는 것은 아니다

또 하나 확인해야 하는 것이 연금수령한도입니다.

세법상 연금으로 인정받기 위한 연간 한도는 기본적으로 다음 방식으로 계산합니다.

연금수령한도 = 연금계좌 평가액 ÷ (11 – 연금수령연차) × 120%

한도를 넘겨 인출하면 초과분은 연금외수령으로 취급될 수 있습니다.

예를 들어 연금수령 첫해 계좌 평가액이 2억원이라면 단순 계산한 한도는

2억원 ÷ 10 × 120% = 2,400만원

입니다.

따라서 이 사례에서 연간 1,500만원을 받는 것은 한도 안에 들어옵니다.

반대로 계좌잔액이 작거나 수령방식이 다르다면 반드시 자신의 연금수령한도를 확인해야 합니다.

은퇴자에게 중요한 이유

은퇴 전에는 대부분 “얼마를 모을 것인가”에 집중합니다.

하지만 실제 은퇴가 시작되면 질문이 바뀝니다.

“어느 계좌에서 얼마씩 꺼낼 것인가?”

이것이 중요해집니다.

예를 들어 생활비가 월 300만원 필요한 사람이 연금저축에서 무조건 월 300만원을 인출할 필요는 없습니다.

국민연금 120만원, 연금저축 100만원, ISA 또는 일반계좌 80만원처럼 여러 자금원을 조합하는 방식도 가능합니다.

이렇게 하면 특정 계좌에서 지나치게 많은 금액을 인출하는 것을 피하면서 세금과 자산수명을 함께 관리할 수 있습니다.

활용 방법과 주의점

은퇴 직전에는 먼저 국민연금 예상수령액과 퇴직금, IRP, 연금저축, ISA, 일반 증권계좌를 따로 정리하는 것이 좋습니다.

그다음 월 생활비를 정합니다.

예를 들어 월 350만원이 필요하다면 국민연금 등으로 얼마가 충당되는지 계산하고 부족한 금액을 연금계좌와 ISA·일반계좌에서 어떻게 나눠 인출할지를 결정하는 방식입니다.

여기서 연 1,500만원은 절대적인 인출 상한선이 아니라 세금 계산에서 중요한 기준선으로 이해하는 것이 정확합니다.

특히 연금계좌에 퇴직금, 세액공제를 받은 납입금, 세액공제를 받지 않은 납입금이 섞여 있다면 실제 과세방식이 달라질 수 있으므로 단순히 계좌잔액만 보고 계산하면 안 됩니다.

위 내용을 정리한 표

구분	2026년 기준
사적연금 중요 기준	연 1,500만원
월평균 환산	125만원
70세 미만 연금소득세율	5%
70~79세	4%
80세 이상	3%
지방소득세 포함 일반적 체감세율	5.5%·4.4%·3.3%
1,500만원 초과	종합과세 또는 15% 분리과세 선택 가능
국민연금	위 1,500만원 사적연금 기준과 별도
IRP에 이전한 퇴직금	별도 퇴직소득 과세구조

결국 은퇴 후에는 수익률만큼 인출 순서가 중요합니다.

연금저축과 IRP에서 무작정 많은 돈을 꺼내기보다 국민연금·ISA·일반계좌까지 함께 놓고 연간 현금흐름을 설계해야 합니다.

특히 1억원과 5억원을 가진 사람의 최적 인출방법은 같을 수 없습니다. 앞으로 자산규모별 은퇴 포트폴리오를 설계할 때도 단순히 ETF 비중만 정하는 것이 아니라 월 생활비를 어느 계좌에서 얼마씩 만들어낼 것인지까지 같이 계산하는 것이 핵심입니다.

기준일: 2026년 8월 24일

공식 자료는 국세청 연금소득 원천징수세율 안내와 국세청 연금소득 과세 안내에서 확인할 수 있습니다.